La forestière AbitibiBowater (ABH) a annoncé mercredi une bonification de son offre d'échange de titres de créance privée de 496 M$ US.
La forestière AbitibiBowater [[|ticker sym='ABH'|]] a annoncé mercredi une bonification de son offre d'échange de titres de créance privée de 496 M$ US.
L'offre initiale a été annoncée plus tôt ce mois-ci dans le cadre de son plan de refinancement de 1,4 G$ US.
La compagnie hausse notamment de cinq dixièmes de point de pourcentage le taux d'intérêt de ses (nouveaux) billets de premier rang échéant en 2010 à être échangés contre d'anciens billets venant à échéance en 2008 et en 2009 dans le cadre du placement privé qu'elle a annoncé plus tôt ce mois-ci, soit le 10 mars.
Le taux d'intérêt annuel des nouveaux billets était au départ de 15%; il a été porté mercredi à 15,5%.
Le placement privé de 496 M$ US comprend également une contrepartie au comptant, en plus des nouveaux billets.
Mercredi, AbitibiBowater a indiqué qu'un groupe informel de porteurs qui détiennent des billets de 2008 et de 2009 représentant un capital global d'environ 324 M$ US sur le total de 496 M$ US a négocié les conditions de l'offre d'échange modifiée et les soutient.
AbitibiBowater procède à cette offre d'échange afin d'améliorer sa marge de manoeuvre financière en reportant l'échéance de l'ensemble de ses titres de créance et en diminuant le montant de ses titres de créance assortis d'échéances en 2008 et 2009.
Cet échange de billets fait partie d'un vaste programme de refinancement d'environ 1,4 G$ US annoncé par AbitibiBowater le 7 mars dernier.