L'assureur américain AIG (AIG) a enregistré une lourde perte au deuxième trimestre à cause de charges exceptionnelles liées aux cessions des filiales Alico et Nan Shan, mais un bénéfice meilleur qu'attendu en excluant ces charges.
La perte nette part du groupe de 2,66 milliards de dollars US a été due principalement à «une charge comptable exceptionnelle de 3,3 milliards US en raison de dépréciations d'actifs liées à la cession de sa filiale d'assurance-vie Alico à Metlife.
En excluant cette charge, l'assureur dégage un bénéfice de 1,34 milliard US soit 1,99$ US par action. Les analystes tablaient en moyenne sur 99 cents US.
«Nos principales activités ont réalisé de bonnes performances», «nous commençons à voir la lumière au bout du tunnel», s'est félicité le directeur général Bob Benmosche dans des commentaires pré-enregistrés.
Le groupe avait dégagé un bénéfice net part du groupe de 1,82 milliard US au deuxième trimestre 2009 et un bénéfice de 1,45 milliard US au premier trimestre.
Le chiffre d'affaires du deuxième trimestre s'élève à 19,98 milliards US, en baisse de 16,5% sur un an. Les analystes tablaient sur 19,18 milliards US.
Le chiffre d'affaires de la filiale d'assurances-dommage Chartis atteint 7,79 milliards US, en baisse de 1,6% sur un an, à cause d'un «resserrement des critères d'émission de primes» pour diminuer le risque.
Chartis a dégagé un bénéfice opérationnel de 955 millions US avec des pertes pour catastrophes de 287 millions US, dues essentiellement aux inondations dans le Sud-Est des États-Unis, à la tempête tropicale Alex, au naufrage de la plateforme pétrolière Deepwater Horizon opérée par BP dans le Golfe du Mexique, et à l'éruption volcanique en Islande.
Le naufrage de Deepwater Horizon, qui a causé la plus grande marée noire jamais connue aux États-Unis, a entraîné une perte de 23 millions US.
«Les réserves au 30 juin sont suffisantes pour couvrir les pertes dues à cet événement, mais ces estimations pourraient changer car les enquêtes pour responsabilité ne sont pas achevées, le nettoyage se poursuit et les procès s'ouvrent à peine», avertit AIG.
Les activités d'assurante-vie et de retraite, regroupées dans la filiale SunAmerica Financial, ont émis des primes à hauteur de 1,32 milliard US sur le trimestre et celles d'assurance vie et de retraite internationales pour 3,38 milliards US.
Dans le communiqué, Bob Benmosche souligne que «la vente d'Alico se poursuit comme prévu et devrait être finalisée au quatrième trimestre».
«Nous avons récemment décidé de reprendre notre projet d'introduire en Bourse AIA», la filiale d'assurance vie asiatique, «si nous recevons le feu vert des autorités et si les conditions du marché le permettent», ajoute-t-il.
Les ventes d'AIA et Alico «devraient permettre au groupe de réduire substantiellement ses obligations à l'égard de la Réserve fédérale de New York», rappelle M. Benmosche, notant aussi que la division de produits financiers AIGFP, dont les prises de risques excessives auraient mis le groupe en faillite sans l'aide massive du gouvernement américain, «continue à faire des progrès dans le dénouement» de positions risquées.
Le patron d'AIG souligne que le groupe a «entamé des discussions avec la Fed de New York, le Trésor et les créanciers d'AIG sur une stratégie pour rembourser les facilités de crédit» octroyées par la Fed, et permettre au gouvernement de sortir du capital du groupe.
L'action bondissait de 3,86% à 41,44 dollars à 10h10.
«Le bénéfice par action hors éléments exceptionnel semble conforme aux attentes, si ce n'est meilleur qu'attendu. (...) C'était un trimestre compliqué mais dans l'ensemble il n'y a pas eu de surprises négatives majeures», a commenté le site d'analystes Briefing.com.