Nortel Networks a annoncé lundi avoir accepté de vendre la plupart des actifs de sa division de solutions aux entreprises, dans le cadre d'une transaction qui verrait ce groupe clé être cédé à Avaya pour la somme de 475 millions $ US.
La division des services aux entreprises fournit des systèmes téléphoniques et d'autre équipement de communications aux entreprises et aux grandes organisations à travers le monde. Il s'agissait d'une des dernières parties de Nortel à ne pas avoir encore trouvé d'acheteur.
Selon le président et chef de la direction de Nortel, Mike Zafirovski, la vente ordonnée de ces activités performantes représente une bonne nouvelle pour les employés et les clients.
Avaya, une société rivale de Nortel établie au New Jersey - essaimée il y a plusieurs années de Lucent - était considérée depuis longtemps comme un acheteur potentiel de la division des services aux entreprises.
Avaya prendra en charge un prêt de 28 millions $ dans le cadre de l'accord, a indiqué M. Zafirovski, mais elle n'obtiendra pas les comptes à recevoir ou de l'argent comptant, et elle ne pourrait utiliser que les brevets de Nortel qui sont exclusivement utilisés dans cette division de la firme technologique.
En vertu de l'accord, Avaya mettrait aussi la main sur des actions de Nortel Government Solutions - anciennement PEC Solutions - ainsi que sur le développeur de logiciel DiamondWare.
Nortel Government Solutions intègre et exploite des services de réseautique pour différentes sections de l'armée américaine, le département américain de la Sécurité nationale, ainsi que divers clients des gouvernements fédéraux, d'Etat ou locaux.
Ni Nortel, ni Avaya n'a voulu donner une estimation du nombre d'employés de la division des services aux entreprises.
Nortel s'est placée en janvier sous la protection de la cour contre ses créanciers.
L'offre d'Avaya prévoit que d'autres entreprises intéressées puissent se manifester en déposant une meilleure offre pour la division de Nortel.
Nortel devra faire approuver la transaction par le tribunal des faillites américain du Delaware, la Cour supérieure de justice de l'Ontario, ainsi que par des tribunaux de la France et d'Israël.
Les revenus de la division des services aux entreprises représentent environ 20 pour cent du chiffre d'affaires annuel de Nortel, d'après les états financiers les plus récents de la compagnie.
Selon le directeur de la recherche et de l'analyse chez DSam Consulting, Duncan Stewart, le prix actuel de l'offre est «un peu en-deçà» des attentes du marché, qui tablaient en général sur une offre d'entre 500 et 750 millions $.
«Cela a toujours été un bon actif», a laissé entendre M. Stewart, faisant remarquer que les bénéfices des produits comme les systèmes téléphoniques de bureaux étaient une source de revenus relativement sécuritaire.
Cependant, l'offre d'Avaya risque aussi d'intensifier le processus d'enchères avec la new-yorkaise MatlinPatterson Global Advisors, qui veut soumettre une offre pour toutes les divisions restantes de Nortel et l'aider à régler ses problèmes financiers.
L'arrivée d'Avaya dans la course pourrait se traduire par une guerre d'enchères et pourrait faire grimper l'offre d'ensemble pour l'entreprise. Cela pourrait aussi exercer une pression à la hausse sur l'offre de 650 millions $ US de Nokia Siemens pour la division sans fil de Nortel.
La date limite pour soumettre sa candidature aux enchères pour la division sans fil est fixée à mardi, à 16h00.