Vidéotron a annoncé mardi le prix de son placement de billets de premier rang de 455 M$ US et des modifications visant sa facilité de crédit garantie de premier rang.

Vidéotron a annoncé mardi le prix de son placement de billets de premier rang de 455 M$ US et des modifications visant sa facilité de crédit garantie de premier rang.

Dans un communiqué, la filiale de Quebecor Media a indiqué que ses nouveaux billets de premier rang seront vendus à un prix équivalent à 98,432% de leur valeur nominale, qu'ils comporteront un coupon de 9 1/8% et viendront à échéance le 15 avril 2018.

Vidéotron a l'intention d'affecter le produit tiré de ce placement au remboursement des sommes tirées sur sa facilité de crédit garantie de premier rang et à des fins générales.

Pour ce qui est de sa facilité de crédit garantie de premier rang, Vidéotron a indiqué que ses engagements ont été portés à 575 M$ CAN et que l'échéance a été prolongée jusqu'à avril 2012.

En vertu de ces modifications, Vidéotron pourra, sous réserve de certaines conditions, augmenter les engagements en vertu de la facilité de crédit garantie de premier rang d'un montant additionnel de 75 M$ CAN, pour des engagements totaux de 650 M$ CAN.