Si un retraité a un profil d'investisseur "très prudent", il a peu de chances de surpasser, avec ses propres placements, le revenu que lui procurerait une rente viagère.
Si un retraité a un profil d'investisseur "très prudent", il a peu de chances de surpasser, avec ses propres placements, le revenu que lui procurerait une rente viagère.
Par contre, avec un portefeuille équilibré, il peut, à long terme, "battre la rente", selon l'expression de Daniel Henry.
L'émetteur d'une rente, explique le spécialiste au Trust Banque Nationale, doit "couvrir son risque" qui est évalué en fonction d'une "table de mortalité".
C'est un facteur important dans le coût d'une rente, de même que le taux d'intérêt en vigueur au moment où le contrat est conclu, ajoute Guy Pelletier de la Banque Nationale.
Par contre, dit-il, une stratégie de décaissement à partir d'un régime enregistré d'épargne retraite (REER) ou d'un fonds enregistré de revenu de retraite (FERR) assume nécessairement les risques de fluctuation des marchés.
Mais elle offre plus de souplesse par rapport à des besoins imprévus, par exemple si des frais médicaux élevés surviennent en début de retraite.
La santé d'un individu influencera nécessairement la durée pendant laquelle il peut espérer recevoir un versement mensuel.
En règle générale, dit Daniel Henry, l'âge minimum pour recourir à une rente se situe autour de 65 ans.
Avant cela, l'utilisation du REER est plus avantageuse.
L'équilibre entre les deux formules se situe entre 65 et 70 ans, tandis qu'à 70 ans et plus, la rente peut devenir plus avantageuse.
Ceci n'exclut pas qu'avec un profil d'investisseur équilibré, on peut envisager l'option d'un FERR au-delà de 70 ans et même plus tard.
Surtout si on veut léguer une partie de son capital à ses héritiers.
L'option d'une "période de garantie" dans une rente, pour retourner une partie de l'épargne aux héritiers (voir autre texte), est aussi liée à l'âge.
Plus le retraité est jeune au moment de s'en prévaloir, moins elle coûte cher, puisque la compagnie d'assurance court un moins grand risque d'avoir à décaisser un gros montant.
Là aussi l'état de santé devra entrer en compte dans la décision du retraité.
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