Plutôt que de maugréer contre les frais élevés des fonds communs de placement, pourquoi n'essayez-vous pas les e-fonds
Plutôt que de maugréer contre les frais élevés des fonds communs de placement, pourquoi n'essayez-vous pas les e-fonds
À l'heure où les investisseurs sont à la recherche de véhicules performants pour leur REER, il y a de quoi se réjouir.
Ces dernières années, les courtiers à escompte ont concocté de nouveaux fonds communs de placement à frais réduits, qui se multiplient à vive allure.
«Nous considérons que ces rabais récompensent les investisseurs qui effectuent des recherches sur les placements, prennent des décisions et réalisent leurs opérations eux-mêmes», dit Doug Coulter, président et chef de la direction, chez RBC Placements en Direct.
En fait, les escompteurs redonnent - directement ou indirectement - aux clients la portion du ratio de frais de gestion (RFG) normalement versée aux conseillers financiers, de même qu'une partie des économies réalisées en acheminant de façon électronique les documents administratifs se rapportant aux fonds.
Bien que les rabais proposés aux clients varient selon les firmes et les produits achetés, leur impact est le même: accroître l'enrichissement du détenteur de parts.
Ainsi, un investisseur qui désire placer 25 000$ sur 10 ans pourrait décider d'acheter un fonds lui procurant des économies de 1% par an.
Par un principe de vases communicants, son rendement sera automatiquement bonifié de 1%, si bien qu'il aura 3000$ de plus dans ses poches à la fin de la période.
Cet exemple illustre assez bien les avantages des parts de série D, lancées par RBC Placements en Direct en juillet dernier.
Il s'agit ni plus ni moins des fonds RBC, gérés activement, vendus sans commissions et sans frais d'entrée ou de sortie.
De plus, les ratios de frais de gestion sont réduits et fluctuent entre 0,60 et 1,25%, approximativement.
Au total, 45 fonds gérés activement sont proposés, ce qui permet de couvrir une vaste gamme de catégories d'actif (marché monétaire, revenu fixe, portefeuille équilibrée, actions canadiennes, actions nord-américaines, actions américaines, actions internationales et actions mondiales).
Par contre, cette série, qui demande un investissement minimum de 10 000$ par fonds, est conçue pour les gros portefeuilles.
La série e
C'est TD Waterhouse qui a lancé en 1999 la série e, qui compte 12 fonds indiciels TD et 5 portefeuilles modèles indiciels, du nom de PGA TD série e.
«Les frais annuel des fonds sont de 0,50% ou moins, note Ivan Grenier, directeur adjoint chez TD Waterhouse. Ceux des portefeuilles modèles se situent entre 1,19 et 1,38% par an.»
Ces produits à frais réduits s'adressent aux petites bourses, l'achat minimum requis étant de 100$ pour les fonds et 2000$ pour les portefeuilles modèles (25$ par mois avec le programme d'achat automatique).
«Les portefeuilles sont appuyés par un service qui permet de déterminer le profil des clients et de les orienter vers le bon produit: croissance équilibrée, croissance audacieuse, croissance boursière maximale, revenu ou revenu et croissance modérée», souligne Ivan Grenier.
Fonds de tierces parties
D'autres escompteurs ont plutôt choisi d'offrir des fonds de tierces parties à frais plus avantageux.
Depuis sept ans, par exemple, BMO Ligne d'action propose, son programme «Fonds sans frais.
Ce dernier permet d'acheter des parts de plus de 2000 fonds, appartenant à 50 familles (ex.: Fidelity, Dynamique, Acuity, Industrielle Alliance), sans payer de commissions à l'achat comme à la vente.
«De plus, il n'y a aucun frais d'entrée, et les clients qui optent pour un frais de sortie reçoivent une compensation», précise Jamal Khalil, directeur, Expansion des affaires, chez BMO Ligne d'action.
L'achat de ces produits ne nécessite pas un gros bas de laine. Le minimum exigé est de 1000$, et les achats subséquents, d'au moins 500$. Toutefois, en adhérant au programme d'achat automatique, les clients peuvent placer aussi peu que 50$ par mois.
Caractéristiques
TD
Série e - produits indiciels
RFG réduit, pas de commissions, pas de frais d'entrée ou de sortie
Minimum requis: 100$ pour les fonds
Minimum requis: 2000$ pour les portefeuilles
Achat en ligne
RBC
Série D - fonds gérés activement
RFG réduit, pas de commissions, pas de frais d'entrée ou de sortie
Minimum requis: 10 000$
Achat en ligne ou au téléphone
BMO
Fonds de tierces parties plus avantageux - fonds gérés activement
Pas de commissions, pas de frais d'entrée et une compensation pour les frais de sortie
Minimum requis: 1000$
Achat en ligne ou au téléphone